что американская компания получила заём в евро для финансирования своего бизнеса в Европе. Однако её основная прибыль поступает в долларах, и она беспокоится о валютных колебаниях, которые могут повлиять на выплаты по кредиту. Чтобы зафиксировать стоимость своих будущих платежей в евро, компания заключает валютный своп, обменивая долларовые платежи на евро с европейским банком. Таким образом, компания защищается от валютного риска и получает возможность планировать свои расходы более точно.
Зачем использовать деривативы?
Хеджирование: защита от ценовых рисков базовых активов.
Спекуляция: получение прибыли от изменения цены без необходимости владения базовым активом.
Арбитраж: извлечение прибыли из разницы цен на рынках разных стран.
Риски, связанные с деривативами:
Рыночный риск: изменение цен базовых активов может привести к убыткам.
Кредитный риск: риск невыполнения обязательства контрагентом.
Леверидж (плечо): деривативы часто используются с кредитным плечом, что может как увеличить прибыль, так и привести к существенным убыткам.
Сложность инструментов: недостаточное понимание механизма работы деривативов может привести к ошибкам. Пример использования деривативов для хеджирования: Вы проводите акции компании «OilCorp» и беспокоитесь о возможном снижении цен на нефть, что может отрицательно сказаться на стоимости акций.
Решение: Оптимальные опционы «положить» на акции «OilCorp», что дает вам право продать акции по фиксированной цене.
Результат: если цена акций упадет, вы можете воспользоваться опционом и минимизировать последствия.
Предостережения работы с деривативами:
спекуляций с деривативами: Вы ожидаете, что курс валюты EUR/USD вырастет. Решение: покупка фьючерсного контракта по EUR/USD.
Риск: если курс пойдет в противоположную сторону, вы можете столкнуться с повреждениями, которые могут возникнуть из-за использования кредитного плеча.
Глубокие инструменты понимания: прежде чем начинать торговлю деривативами, необходимо хорошо разобраться в их механизме.
Оценка риска: всегда учитывайте возможные потери и свою готовность к риску.
Консультации с профессионалами: при необходимости обращения к консультантам или брокерам.
Таким образом, как мы видим Инвестиции в фондовый рынок предоставляют широкие возможности для увеличения капитала и достижения финансовых целей. Важно подходить к инвестированию осознанно, тщательно анализировать доступные инструменты и учитывать свои финансовые цели и профиль риска. Помните, что дальнейшее инвестирование требует времени, знаний и дисциплины. Постоянное обучение и развитие финансовой грамотности помогают вам принимать взвешенные решения и строить
